Tasso fisso o variabile: come si sceglie davvero
Di Walter Negro · Pubblicato il 9 gennaio 2026 · 5 min di lettura
In breve: Il tasso fisso blocca la rata per tutta la durata e costa un po' di più in partenza; il variabile parte più basso ma la rata può salire anche in modo consistente. La scelta non dipende dalle previsioni sui tassi, che nessuno sa fare, ma da quanto aumento riusciresti ad assorbire senza problemi.
Ogni volta che i tassi si muovono, torna la stessa discussione da bar. Ma la domanda giusta non è dove andranno: è cosa succede al tuo bilancio se vanno nella direzione sbagliata.
Cosa sono, in concreto
Con il tasso fisso la rata resta identica dal primo all'ultimo mese: sai esattamente quanto pagherai fra quindici anni. In cambio, il tasso di partenza è di solito più alto.
Con il variabile la rata segue un indice di riferimento: parte più bassa, ma cambia nel tempo. Se l'indice sale, sale anche quello che paghi ogni mese.
Il test che conta
Prendi la rata attuale del variabile e calcola quanto diventerebbe con un aumento consistente dell'indice. Poi guarda il tuo bilancio mensile e chiediti se quella cifra sarebbe sostenibile.
Se la risposta è no, la discussione è finita: serve il fisso, indipendentemente da ogni previsione. Il variabile ha senso solo per chi ha margine di manovra sufficiente ad assorbire l'aumento.
Il 2022 come promemoria
Chi aveva un variabile nel periodo di rapido rialzo dei tassi ha visto la rata crescere in modo significativo nel giro di pochi mesi. Non era un evento imprevedibile: era semplicemente il funzionamento normale dello strumento.
Il punto non è che il variabile sia sbagliato, ma che va scelto sapendo esattamente cosa può succedere e avendo verificato di poterlo reggere.
Si può cambiare idea
La surroga permette di trasferire il mutuo a un altro istituto cambiando anche il tipo di tasso, senza costi per il debitore. Non è una decisione irreversibile per trent'anni.
Questo però non è un buon motivo per scegliere alla leggera: la surroga conviene quando le condizioni di mercato cambiano davvero, non ogni volta che si cambia idea.
Per approfondire, leggi la guida su Confronta con la scelta se estinguere o investire.
In sintesi
- Fisso: rata certa, tasso di partenza più alto.
- Variabile: parte più basso, la rata può salire parecchio.
- Scegli in base a quanto aumento reggeresti, non alle previsioni.
- La surroga permette di cambiare in seguito, senza costi.
Domande frequenti
Esiste il tasso misto?
Sì, alcuni contratti permettono di passare da fisso a variabile a scadenze prestabilite. Vanno letti con attenzione perché le condizioni variano molto.
Il tasso variabile conviene sempre all'inizio?
Parte quasi sempre più basso, ma il risparmio iniziale può essere annullato da pochi anni di rialzi.
Come funziona la surroga?
Trasferisci il mutuo residuo a un'altra banca a nuove condizioni. Per legge non deve comportare costi a carico di chi la richiede.
Questo contenuto ha finalità esclusivamente informative e formative. Non costituisce consulenza in materia di investimenti, né una raccomandazione personalizzata su strumenti finanziari. Be Ready non gestisce e non detiene in alcun modo il denaro dei partecipanti. Ogni investimento comporta il rischio di perdita del capitale. Prima di prendere decisioni, valuta la tua situazione personale e, se necessario, rivolgiti a un professionista iscritto all'albo.