Le azioni di Alibaba sono aumentate significativamente nel pre-mercato giovedì, grazie a una solida relazione sugli utili del primo trimestre fiscale. Gli acquirenti hanno spinto al rialzo le azioni di BABA nei giorni recenti dopo mesi di sotto-performance, ma è un buon momento per acquistare le azioni di Alibaba?
Il profitto rettificato è aumentato del 37% a $2.40 per azione, ben al di sopra della stima del consenso di $2.02. I ricavi sono aumentati del 4% a $32.3 miliardi, oltre il consenso di $30.7 miliardi. La crescita dei ricavi ha interrotto quattro trimestri consecutivi di calo dei ricavi.
Le azioni di Alibaba hanno raggiunto quota sopra la loro media mobile a 200 giorni il 7 luglio, dopo che i regolatori cinesi hanno multato la controllata finanziaria di Alibaba, Ant Group, di poco meno di 1 miliardo di dollari.
L’Offerta Pubblica Iniziale (IPO) di Ant Group è stata interrotta dai regolatori cinesi alla fine del 2020 per non aver soddisfatto i requisiti di quotazione. Nel aprile 2021, i regolatori hanno multato Alibaba (BABA) di 2,8 miliardi di dollari in un’indagine antimonopolio. Ma dopo tre anni di attenzione regolamentare, c’è ottimismo che Pechino sia vicina a porre fine alla sua campagna di repressione sulle aziende tecnologiche.
Le azioni di Alibaba sono state respinte dalla loro media mobile a 200 giorni a metà maggio, dopo che il gigante cinese dell’e-commerce ha riportato il quarto trimestre consecutivo di calo dei ricavi.
BABA ha riportato un profitto rettificato di $1.56 per azione, in aumento del 24% rispetto all’anno precedente, con ricavi in calo del 6% a $30.3 miliardi. Alibaba ha inoltre annunciato che il suo consiglio di amministrazione ha approvato la scissione della sua attività di intelligenza cloud entro 12 mesi. Freshippo, la catena di vendita al dettaglio dell’azienda per generi alimentari e prodotti freschi, ha anche ottenuto il via libera per perseguire un’Offerta Pubblica Iniziale (IPO), insieme al suo braccio logistico Cainiao Smart Logistics.
Le azioni di BABA sono aumentate del 14% il 28 marzo in seguito a segnalazioni secondo cui l’azienda pianifica di separarsi in sei unità separate.
L’azienda ha dichiarato che ogni attività avrà la possibilità di ottenere finanziamenti esterni e persino di perseguire un’Offerta Pubblica Iniziale (IPO). Secondo quanto riportato, l’azienda manterrà probabilmente la sua attività di intelligenza cloud/artificiale e le sue vaste operazioni di e-commerce.
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Notizie sulle Azioni di Alibaba
Le azioni di Alibaba sono crollate il 12 aprile a seguito della notizia che il conglomerato giapponese Softbank ha venduto la maggior parte della sua partecipazione in Alibaba. In un momento, Softbank possedeva una partecipazione del 25% in BABA dal valore di oltre 100 miliardi di dollari.
Un giorno prima, le azioni di Alibaba hanno invertito la tendenza al ribasso il 11 aprile dopo che l’azienda si è ufficialmente unita alla corsa all’intelligenza artificiale con il lancio del suo proprio sistema AI generativo.
Alibaba ha dichiarato che il sistema AI in stile ChatGPT verrà prima aggiunto a DingTalk, l’app di messaggistica sul luogo di lavoro di Alibaba, oltre a Tmall Genie, un sistema di altoparlanti intelligenti.
La notizia arriva dopo che Baidu (BIDU) ha lanciato il suo proprio chatbot AI ad aprile.
Un guadagno intraday del 6% per le azioni di Alibaba il 23 febbraio si è trasformato in una perdita dello 0,65%, nonostante i risultati del terzo trimestre fiscale migliori delle aspettative. Il profitto rettificato è aumentato del 5% a $2,79 per azione, ben al di sopra della stima del consenso di $2,37. I ricavi sono diminuiti del 6% a $35,9 miliardi, leggermente sopra la stima del consenso di $35,76 miliardi.
“Abbiamo registrato un trimestre solido nonostante la domanda più debole e le interruzioni nella catena di approvvigionamento e nella logistica a causa dell’impatto dei cambiamenti nelle misure legate al COVID-19”, ha dichiarato il CEO Daniel Zhang. “Guardando avanti, ci aspettiamo un continuo miglioramento del sentiment dei consumatori e dell’attività economica.”
Le azioni di Alibaba sono salite del 3% il 9 febbraio a seguito della notizia che l’Alibaba Dharma Academy, un istituto di ricerca focalizzato sulla scienza e la tecnologia, sta lavorando a un robot di dialogo simile a ChatGPT. Ma le azioni di Alibaba hanno poi ceduto i guadagni iniziali, appesantite dalla debolezza del mercato in generale.
Tuttavia, le preoccupazioni regolamentari per le azioni cinesi come Alibaba si stanno attenuando. Un alto regolatore cinese ha recentemente dichiarato che il paese è vicino a concludere le indagini sugli operatori di piattaforme internet come Alibaba.
Fornito da Nasdaq Last Sale. Ultimo aggiornamento: 10:46 AM EST 10/08/2023
Giorno dei Single
Alibaba, insieme a JD.com (JD), non ha rilasciato un volume specifico di merce lorda per il suo Giorno dei Single dell’11 novembre, l’evento di shopping annuale più grande al mondo. Alibaba ha dichiarato che il volume era comparabile all’anno precedente, quando l’azienda aveva riportato un volume di merce lorda di 84,5 miliardi di dollari, in aumento di oltre l’8% rispetto al periodo dell’anno precedente. Ma ciò rappresentò un marcato rallentamento rispetto alla crescita del 26% del 2020.
Il sentiment intorno alle azioni cinesi è stato debole a ottobre dopo che l’amministrazione Biden ha annunciato nuove restrizioni sull’accesso della Cina alla tecnologia dei semiconduttori degli Stati Uniti, inclusi vincoli sulle esportazioni di alcuni tipi di chip utilizzati nella supercomputazione e nell’intelligenza artificiale. Sono state imposte regole più restrittive anche sulla vendita di apparecchiature per chip alla Cina.
Le azioni di Alibaba hanno registrato un forte rialzo alla fine di agosto dell’anno scorso in seguito a segnalazioni secondo cui Pechino e i regolatori statunitensi erano vicini a un accordo di ispezione contabile.
Alla fine di luglio 2022, la U.S. Securities and Exchange Commission ha inserito Alibaba in un elenco di aziende cinesi a rischio di delisting per non aver aperto i loro libri ai regolatori contabili statunitensi.
Le azioni di Alibaba sono aumentate il 17 giugno ma hanno ridotto i guadagni iniziali dopo che Reuters ha riferito che la banca centrale cinese ha accettato la richiesta di Ant Group di costituire una società finanziaria di controllo.
All’inizio di novembre 2020, le autorità cinesi hanno sospeso l’IPO da 34,5 miliardi di dollari di Ant Group a Shanghai e Hong Kong. Ant Group è il braccio fintech di Alibaba. La decisione di sospendere l’IPO è giunta dopo che funzionari della borsa di Shanghai hanno dichiarato che la quotazione sarebbe stata interrotta a causa dell’incapacità dell’azienda di soddisfare le condizioni in un contesto regolamentare in evoluzione.
Ultimi Guadagni
Come parte del suo rapporto sugli utili del 17 novembre, che ha mostrato un aumento del profitto rettificato del 5% anno su anno a $1.82 per azione ma un calo dei ricavi del 6% a $29.1 miliardi, BABA ha annunciato di aumentare il suo programma di riacquisto azionario di $15 miliardi. Questo si aggiunge a un programma esistente di $25 miliardi. Al 16 novembre, l’azienda ha dichiarato di aver già riacquistato azioni per un valore di $18 miliardi nel quadro del suo programma esistente.
All’inizio di agosto, Alibaba ha riportato ricavi del primo trimestre fiscale di $30.7 miliardi, in calo di quasi il 4% rispetto al trimestre dell’anno precedente ma leggermente al di sopra del consenso di circa $30 miliardi. Il profitto rettificato di $1.75 per azione è stato anche superiore al consenso di $1.58.
Il segmento commerciale di Alibaba in Cina è diminuito del 1% a $21,19 miliardi. Il segmento cloud dell’azienda ha registrato ricavi di $1,59 miliardi, in aumento del 10% anno su anno.
Venditori Colpiscono le Azioni di BABA
Un maggiore controllo regolamentare ha pesato su Alibaba e su altre azioni cinesi negli ultimi anni. Oltre a un rigoroso ambiente regolamentare, le azioni cinesi hanno dovuto affrontare anche una economia in rallentamento.
Nell’aprile 2020, i regolatori cinesi hanno multato Alibaba di $2,8 miliardi in seguito a un’indagine antimonopolio. In quel momento, sembrava che le azioni di BABA fossero pronte a uscire da un trend ribassista. Ma le azioni sono state respinte alla loro media mobile a 50 giorni. Hanno cercato di rialzarsi sopra la linea dei 50 giorni alla fine di aprile, ma i venditori hanno nuovamente abbattuto il prezzo delle azioni.
Le azioni di BABA sono crollate di un altro 8% l’11 novembre dopo che i regolatori cinesi hanno annunciato nuove bozze di regole antimonopolio per le piattaforme online in Cina, come Alibaba e JD.com, tra gli altri.
Analisi Fondamentale delle Azioni Alibaba
Negli ultimi anni, è difficile trovare un’azienda con un track record di crescita più impressionante di Alibaba. L’azienda ha un tasso di crescita annuale degli utili di cinque anni del 11%, sebbene i fondamentali si siano indeboliti notevolmente nei trimestri recenti.
Il Punteggio Composito di Alibaba di 85 (su una scala da 1 a 99, con 99 rappresentante il migliore) è migliorato notevolmente, in parte grazie al miglioramento della forza relativa dei prezzi.
Un calo dei ricavi nel corso degli ultimi quattro trimestri, insieme a un rendimento annuo del capitale proprio del 14%, attribuiscono ad Alibaba una valutazione SMR (vendite + margini + rendimento del capitale proprio) tiepida di C dal controllo delle azioni di IBD (su una scala da A a E, con A come il massimo).
Lo strumento di controllo delle azioni identifica rapidamente i leader di settore basandosi su una combinazione di fattori fondamentali e tecnici.
Secondo Zacks, si prevede che Alibaba guadagni $8,44 per azione nel suo attuale anno fiscale 2024, in aumento del 6% rispetto all’anno fiscale 2023, con una crescita che rallenta leggermente nell’anno fiscale 2025, in aumento del 5% a $8,87.
Analisi Tecnica delle Azioni Alibaba
La linea di forza relativa di Alibaba ha iniziato a tendere verso l’alto dopo un periodo di sotto-performance.
La linea di forza relativa di un’azione, presente nei grafici giornalieri e settimanali su Investors.com, confronta la performance giornaliera del prezzo dell’azione con l’S&P 500. Una linea RS inclinata verso l’alto significa che l’azione sta superando l’S&P 500. Una linea inclinata verso il basso indica che l’azione sta rimanendo indietro rispetto all’S&P 500.
Il Rating di Accumulazione/Distribuzione di Alibaba è un solido B+, favorito da diversi guadagni di prezzo a volume elevato recentemente.
Fornito da Nasdaq Last Sale. Ultimo aggiornamento: 10:46 AM EST 10/08/2023
Azioni BABA: È un Acquisto Adesso?
Le problematiche legate all’eccesso di offerta continuano a preoccupare le azioni di Alibaba, con il titolo che si trova oltre il 20% al di sotto dei massimi raggiunti, dirigendosi verso giovedì.
Una mossa decisa al di sopra della linea dei 50 giorni il 15 novembre è stata sufficiente a far uscire le azioni BABA dal loro trend ribassista e a fornire un segnale di acquisto. Tuttavia, le azioni hanno iniziato a sembrare eccessivamente estese dopo essere balzate del 19% nella settimana conclusasi il 2 dicembre.
Le azioni di Alibaba sono nuovamente balzate oltre nella settimana conclusa il 6 gennaio, lo stesso giorno in cui il Nasdaq Composite e l’S&P 500 hanno registrato giornate di follow-through. Il titolo è salito di oltre il 16% prima di ritracciare.
Le azioni di Alibaba hanno registrato un forte calo al di sotto della loro media mobile a 50 giorni l’12 aprile, danneggiando la loro base a tazza con manico. Si è trattato di un modello difettoso poiché il manico, che aveva iniziato a formarsi il 31 marzo, si trovava leggermente nella metà inferiore della base.
Le azioni di Alibaba sono tornate sopra tutte le principali medie mobili dopo il gap al di sopra della linea dei 200 giorni il 7 luglio. Le azioni BABA sono in processo di uscita dal trend ribassista. Gli investitori potrebbero considerare un acquisto se Alibaba riuscisse a superare con convinzione il suo recente massimo di 102,50.
